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| P2P行业应该向银行学规范 | | 来源：中华工商时报 点击数：487次 更新时间：2016/1/29 13:33:28 | 对众多P2P平台而言，在政府严厉的监管下，他们的生存压力进一步加大。P2P行业目前存在两大难题，第一是P2P公司数量庞大，而且主要集中在一线城市以及东部沿海地区，出现了局部“供过于求”的局面。第二是大量P2P公司不具备金融背景，创始人和运营团队都对金融知识不了解，导致公司发展到一定时间后出现经营不善的问题。
经营不善的问题将在随后一段时间长期持续，因为P2P被监管机构定义为信息中介，是不能通过任何方式持有投资者资金的，但P2P其实质工作的是小额贷款并撮合借贷双方，没有钱的话似乎会影响交易的效率，监管层要求的第三方存管将在这里发挥极大的作用。
不难看出，监管层希望P2P的借贷信息能够和存管资金分离，避免出现集资、挪用、不法目的的行为等等。在这种要求之下，资金将不会放在P2P公司之内，对于某些想通过客户资金来实现“理财”的P2P公司而言，这条非主营业务收入将被封死。此外，P2P企业还从事过很多非法支持小微金融的业务，例如2015年股市杠杆资金中就有一部分来源P2P公司，杠杆比例甚至能超过普通配资企业达到1∶10。
在监管趋严的背景之下，P2P的业务将不再多元化，而是会细分化，主营收入将是所有小贷项目中借款与贷款利率的差价以及手续费。P2P公司要实现持续经营，又需要同时满足两个条件，第一是必须有较为充实存管的资金量，平台要有足够的用户；第二是有持续的借款人，日均借款金额需要维持在相对稳定的水平，才能使借贷双方充分撮合并构成交易。如果这两个条件不能同时达到的话，P2P公司难以运营。
金融行业兴衰成败和实体经济相关，在2015年GDP增速为6.9%的背景下，相信很多P2P企业都感到了市场的阵阵寒意。在经济下行的压力下，虽然说很多企业都会有融资需求，但是在行业不景气的情况下，金融机构都会担心小微企业的贷款是否能如期偿还，考虑到可能出现的坏账，他们也未必会将资金借给小微企业。虽然说谨慎是必须的，因为不谨慎的话很可能导致贷款收不回来，影响到公司的发展；但是过于谨慎而放弃了各种业务的话，又将影响到P2P公司的营收。
在这种环境下，小型的P2P公司很难在这种折磨下生存，对于整个行业而言可以说是一种利好，在行业不断的分化下，劣质的公司将被淘汰，优秀的公司不仅会受到投资者的追捧，还会吸引大量的中小微企业到平台上寻求贷款、融资。在这个过程中，会有大量的小型P2P公司遭遇市场的洗牌，被大公司收购兼并。行业分化的过程不是一天两天就能完成的，也不是一个月两个月就能完成的，这将经历一个长期的过程。
人们常说2014年是互联网金融元年，是P2P发展的里程碑，没想到这个里程碑刚刚树立后的第二年，就因为监管趋严而遇冷。这说明P2P企业在过去野蛮发展的过程中，没有注重金融规律和金融安全，过于自信过于乐观同时也过于盲目。在行业野蛮发展过程中，只有小部分企业意识到合规、合理、合法、合秩序等方面的问题，在监管还没有开始的情况下已经做好了各种准备，这些企业也有足够的能力应对各种各样的危机。
P2P未来的发展，走的依然是优胜劣汰的路线。行业洗牌，并不只是将劣质的公司淘汰掉，还会将那些不适应P2P行业的人群排除在外，保留真正懂金融、对小额贷款实际操作能力强、对风险控制把握到位、能够协调市场供需、能够在行业中运筹帷幄的内行人士，因为P2P要求的是专业的人做专业的事。
P2P未来该怎么做？我认为P2P企业应该像银行那样来规范自己，在合理合法合规的范围内设计金融产品，在制度上严格要求自己。此外，P2P企业还需要有合格的技术设备，例如必须有经得住考验的平台系统，必须挡得住硬件故障、敌得过黑客、撑得过突然停电断电、扛得住服务器过载、防得住资料外泄。
我们无法预计P2P未来会是一家独大还是百家争鸣，但我们基本可以猜测的到，未来再难以出现此前野蛮生长的局面。P2P的发展还需要注意些什么，我们目前不得而知，就如我们十年前根本就想不到会诞生出一种这样的行业一样，会出现什么问题我们无法预测，只能说取得今天的成绩已经实属不易，且行且珍惜。
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